张遇：“何为有望？”
白谦：“刘中明定基秦川，修明政治，四海归心，可为天下所宗。而今西北军东出河朔，鞑子不日可灭，经纬之间必统于西北。将军此时依归，乃是入于正道，一者立大功于今日，二者荫子孙于后世，何不速决？”
张遇环顾左右：“诸位以为如何？”众将皆表赞同。
张遇：“好！我数千好汉就跟刘帅闯天下。二位有何高见，遇洗耳恭听。”
沈从武：“顺流而下，取真州，夺镇江，北上可与刘帅大军会合，东出可从海上走山东。”
谋士李辉：“真州、江宁、镇江有康王重兵驻扎，涉险而入，恐不妥当。”
白谦：“江淮之民，思变已久，陈邦光、钱伯言，无能之辈。长江之上，不是白谦夸口，还识得一些人物。”
沈从武：“刘帅即将派兵南下，寿春、高邮亦有义军呼应，咱们分进合击，内外相和，定能一战而胜。”
李辉：“既有援军、内应，当无可虑。大哥从速东进，直下江宁，据镇江，北上与元帅的援兵汇合。”
六九 对峙江淮
晁盖引兵退往高邮，大部队继续北上，留下三千人迟滞王渊北进，遇强则避之，遇弱则袭之，白天不出动，晚上轮番骚扰。南军大感头痛，不得不以大兵团的形式整体推进。
秦军退守淮安，召开各部将官会议，明确战略任务：以淮安、宿迁为中心，在淮南东、西二路建立根据地，以洪泽湖为基地，扩大和训练水军。依托河北、山东大本营，向东，打通出海通道；向西，往宿州（安徽境内）、蚌埠渗透；向南，与赵构相持，伺机进取长江。目前敌强我弱，先以对付山东金军之法对付南军，待我军强大后，再以大兵团作战。
淮安、宿迁是最后的底线。这里受山东的辐射，有一定的基础，而南军则无所依凭。其次，我方的补给线缩短了，对方的补给线拉长了。一进一退，一消一长，我有利而敌不利。
吴用：“淮安、宿迁是我军后撤的终点，也是我们反击的开始。王渊、张俊敢来，咱们牵着他的鼻子走，打他个鼻青脸肿、屁滚尿流。”
最后，晁盖说道：“南面大乱已起，康王部众行将疲于奔命。我等在淮南开辟根据，站稳脚跟，以待天时。来日元帅挥军南下，我部可任前锋，横扫江南。剿凶顽，平叛乱，所向披靡，不亦快哉！”
众将领了任务，按计划行动去也。总体战略构想是：张遇统领水军，以白谦辅之，在洪泽、高邮二湖招募水手，购置战船，操练士卒。丁进统领左路军，以沈从武为副，自宿迁南下淮北（安徽境内）、宿州。徐昂统领右路军，以曹承宗辅之，先定海州（江苏北部），再取盐城（江苏东部）。其余留守中部，在宿迁、淮安、宝应一线稳固根据，扩展势力，寻机歼敌。
年三月，王渊进兵淮安，张俊自庐州（安徽合肥）、滁州北上盱眙（洪泽湖南岸），过泗洪（洪泽湖西北）进攻宿迁。王渊、张俊东西并进，欲将晁盖挤回山东。王渊兵五万，张俊兵六万，共计十一万。秦军在苏南、苏中收编士卒，兵力略有所增，计二万二千余人，敌众我寡，不可与其正面硬扛。只要我军坚持一到二个月，南边局势恶化，赵构必从江北分兵。到那时海阔凭鱼跃，天高任鸟飞，江淮之地，任我驱驰。
我军不急，而南军着急，他想速决，偏与他慢慢磨咕，将他肥的拖瘦，瘦的拖死。运动与游击的目的是分散兵力，调动敌军，寻找和制造敌之薄弱环节，而后集中兵力，歼其孤旅。
王渊率军进抵宝应，复进淮安，以为可在二地找到秦军决胜，未料重锤空落，秦军已不知去向。晁盖既然逃之夭夭，那就继续北进，往攻宿迁。王渊进军泗阳，忽报秦军大队人马进攻淮安，这可不是什么好消息。淮安若失，不仅粮道被断，后路也将不保。王渊回师淮安，宿迁那里还是交给张俊好了。
王渊转回了淮安，秦军已不知所踪，刚喘口气，又闻宝应告急。王渊鼻子都快气歪，打就来打，鼠状蛇踪，鸡鸣狗盗之徒耳；不入流，委实不入流哇。
鄙视归鄙视，还是救急先。发五千兵倍道兼程，应援南线，大部随后跟进。援军进入宝应北面的泾河，遭到秦军围攻，中了晁盖围城打援之计。王渊大军来时，秦军又跑了，宝应那边也没了秦军的影子。
秦军以骑兵作大迂回运动，步兵辅助游击，时而化整为零，时而化零为整，忽焉在南，忽焉在北。王渊这才真正领教了什么是游击战、运动战。老跟在秦军**后面跑，终究不是办法。计议之后，以重兵驻守淮安、宝应，以探子军寻找敌人，一旦发现敌踪，再以大军出击。可是要找出敌军主力，绝非易事。欲使敌军无所遁形，就需发动群众，此法为赵构所忌，那是行不通的。
西面，张俊的处境一如东面的王渊。张俊的前锋在宿迁南面的洋河遇袭，秦军从后头突然出现，偷袭得手后，扬长而去，又不知躲到哪个角落去了。张遇的水军占据地利，居中策应，四处出击。为与秦军争夺制水权，王渊把韩世忠的水军调到高邮湖，扼制张遇。
双方从试探摸索，到彼此熟悉对方的套路。起初，南军全线进攻，锋芒毕露，秦军的策略是敌进我退；如今，南军盘据重镇，收敛锋芒，改为重点进攻，秦军的策略是敌进我进，一部转到乡村发展，一部挺进敌军后方。
左路，丁进大部在宿迁游战，派员西进宿州，联络原河北、京东捉杀使李成的义军，夹击张俊。右路，徐昂在淮安周边游动，曹承宗东进阜宁，招揽乡兵民团。中路，晁盖、张遇水陆二军同时南下，断敌粮道，不时攻州略县，使其后方不稳。
南北双方在江淮地区呈现胶着状态，南军在萎缩，北军在发展。由于赵构的三大干将、十余万兵马被牵制在江淮，除了江淮义军举事，江南、中州的叛乱也愈来愈重，局势越来越严峻。
张俊首先受到波及。洪泽湖水寇邵青袭击泗州（泗洪），而后与丁进合兵一处，南攻盱眙，夺了盱眙的屯粮。经沈从武游说，李成也在行动。他自有野心，虽不同意加入秦军，但觑准南方虚弱，也从宿州南下，攻打蚌埠，拟占据淮南西路后，再图荆襄与河南。
范琼领兵出寿春，北上蚌埠拒敌，不料后院起火，其留守的部卒杀了寿春守臣邓绍密，与李成南北夹击。范琼南奔庐州，李成一路直追。范琼折而向东，走滁州，转江宁，始终无法甩脱叛军的追袭。
东面王渊的日子也不好过。原康王行营统制王亦谋发动叛乱，流窜于江宁、常州之间；长江水寇靳赛进犯通州（江苏南通），韩世忠部卒李在与秦军里应外合，占领高邮。
而在江南地区，杭州的陈通、建州的张员反复无常，降而复叛。浙江的摩尼教众又在摩拳擦掌，纷纷起事。进入夏天之后，秀州的徐明也举兵反宋。从1128年开始，在整个赵构的统治区内，各地叛乱此起彼伏，逐渐进入高峰期，官军四处征讨，疲惫不堪。
四处走水，形势恶劣，使得赵构寝食不安。为了应付新的局面，老九聚众商议后不得不调整政策，重新部署。以张俊统江淮军，王渊统江南军，刘光世统荆襄、河南军，分剿各地叛乱。王渊接到赵构的调令，领三万人南下进剿叛军，任务是平定浙江、福建境内王亦谋、陈通、张员、摩尼教等叛乱。
赵构视江淮的秦军为大患，若非后方吃紧，心腹之地遇险，无论如何不会分兵南下。如果闽越失守，就失去了立足的根本，万不可等闲视之。秦军既已北返，先解燃眉之急要紧。
张俊从王渊那里接过军务，同时接收留下的二万兵马。四面盗贼环伺，秦军虎踞一旁，骤然间减了三万精锐，张俊更感到兵力局促、局势维坚。他筹谋之后，邀集杜充、韩世忠、张琼、马忠等人到扬州商谈，杜充等人对他的提议深表赞同，一个新的方案开始了。
三月下旬一日，马忠在洪泽找到了晁盖，表示停战修好之意。晁盖大笑：“识时务者为俊杰，方今天下大乱，你我化干戈为玉帛，江淮可安。”经过协商，双方休战，张部退到宝应、盱眙以南，晁部退往淮安、泗洪以北，张俊在南边清剿叛乱，晁盖在北边安抚地方。江淮境内，官府不限制北军购运粮草，秦军水师驻高邮湖之北，南军水师驻高邮湖之南，双方互不侵犯，如需过界，事先与对方通气。
洪泽协议，在现阶段对南北方都是有利的，秦军赢得了稳固江淮、发展壮大的机会；南军摆脱了四面楚歌的困窘，为集中兵力物力平定叛创造了条件。这个协议虽然不为赵构所喜，但在目前形势下，已无更好的选择。
秦军按既定计划向东、南、西三面发展，不久打通了苏东的出海通道，势力逐渐向皖北、豫西渗透。盛夏时节，晁盖向易州本部报告江淮情况。刘通接到飞鸽传书，展开启视。上面的文字都用拼音所写，即使遗落或者为对方所获，也无伤大雅。目前掌握拼音的不到二十人，一是部分军事主官，二是文秘机要人员。拼音是大众的工具，现在用于战争，为少数人所知悉，将来推而广之，可服务于文化事业。
晁盖阐述了根据地的发展，分析了南方的形势，认为南方混乱，民不足食，又群贼出没，找粮困难，护粮不易，最佳渠道乃是海上筹粮。闽广南洋远离战火，经由海路购运粮食，较之江淮、江南、荆襄更富成效。王彦的部队在河南有很大的影响力，需下大力招揽，刘光世、张俊也在打河南八字军的主意。谁争取了这部分力量，在未来的中州争夺战中，谁就占据主动。
晁、吴所献的二策，正所谓英雄所见略同。前时海运较少，是因缺乏水军，没有力量保护海上通道，不要说赵构的水师，就是寻常海贼，也拿他们没辙，只能望洋兴叹。至于王彦，在对抗外侮方面，与秦军是一致的，但在忠君正统观念上，却是个保守派。他既想拥构，又对赵构有所不满，尚在徘徊之中。
六六 江淮粮队
张遇率军顺江东下。丁进兵发寿春，出淮南（安徽淮南），下庐州（安徽合肥），约会张遇在江宁取齐，再夺真州（江苏仪征），而后进取镇江。
同年十二月，易州，西北军会议。吕将、岳飞、张克戬等人赴易州与会，北面的蔚州、南面的保州、东面的济南暂由徐徽言、姚雄、公孙胜代理军务。
刘通首先发言：“我军东征以来，战果显著。鹏举在山东也不负众望，打开了局面，粘住了完颜宗辅，让他进又进不了，走也走不了。粘罕的名字要改一改了，他那个金国左帅的位置要让鹏举来当才合适呵。”众人一笑，会场气氛轻松起来。
“金军吃了这么多亏，他们心有不甘。不久前，完颜晟在上京朝议，为了跟我们较劲，狠心割肉，全力笼络西域诸部，还跟臭老九抛眉眼，妄图动摇我西北根本之地，将东进河北的西北儿郎困在太行山以西、黄河以北。如何打破女真的图谋，继续光复大业，特请大伙前来商议。”
吕将：“女真从辽东搬兵，近期内燕京的金军还会增加，西夏李乾顺复聚重兵犯我疆界。康王也在蠢蠢欲动，只是眼下忙于招集人马，剿灭乱军，一时还缓不出手，必然先打我们粮道的主意。等他喘匀了气，就要举兵来犯了。”
岳飞：“现时有二件急务，一是挫败李乾顺的西夏军，二是筹措粮草，保障粮道通畅。”
刘锜：“唐大人（唐重）坐镇西线，以北、中、南三路应对夏军。吴统领（吴玠）固守熙河兰湟，老种经略（种师中）从北边九原（内蒙古包头）南下，威胁兴庆（宁夏银川），中路从延安、大同分兵西进池州（宁夏盐池），李乾顺无能为也。”
孙昂：“唐大人西进，河南叛军抑或康王遣一军从潼关而入，偷袭长安，何以挡之？种经略自九原南下，耶律大石会不会趁虚而入？”
岳飞：“康王势力所在，遍布乱军叛贼，没有个一年半载是理不清的，自顾眼前尚且为难，已无余力觊觎西北。河南的乱军乃乌合之众，我以偏师镇守潼关，足以挡之。耶律大石兵微将寡，还在荒野大漠招集残部，二、三年内不足为患。”
耶律大石此时还在蒙古高原和新疆一带游动，招揽鞑靼部落以及原辽国在西域的屯军和各藩部落。
吕将：“粮草运输，需有专门的护粮队，一支出海，一支从陆路下江淮，以购粮、护粮作旗号。康王部属若是不来捣乱便罢，要是缠夹不清，可得好好招待他们一下。”
刘通：“咱们有多少水军？”
岳飞：“梁山水泊有张荣的水军一千余人，莱州、胶