实是交易可能是生活中最困难的一种活动。但是多数市场参与者，甚至是那些所谓严肃的市场参与者，当对待他们的钱的时候某种程度上也丧失了对教育的信任。市场拥有导致财务破产的能力并不重要。大多数人愿意要么没有经过指导就卤莽行事，要么更糟糕的是，信任其他的卤莽行事的人。看来学会成功交易能够得到比大多数人的最疯狂的梦想还要多也不重要。许多人认为可以没有人指导在黑暗中独自摸索。事情的真相是尽管一般人从没有梦想到不受教育就从事像律师和医生这样的职业，但是当面对交易的时候，他们的态度就变了。某种程度上他们被这样一种错误的观念所欺骗，即他们可以天真地进入市场，与纽约股票交易所（NYSE）的专家们、纳斯达克的做市商和像我们这样的专业人士竞争，并且能够获胜。不用说，没有比这个离事实真相更远的了。我们已经交易了超过13年。到达我们目前这种熟练的交易水平并不容易。我们为了到达这种境界所经历的痛苦和艰辛仍然历历在目，有时还能真切地感受到。你认为会有那么一刻我们和像我们一样的交易者会允许那些根本没有任何知识的人进入我们的世界，从我们家人的桌子上取走食物吗？那种事情发生时将会是炼狱最深处的冰冷一天。
我们如此强烈地相信交易教育的需要，以致我们已经培训职业的交易者、做市商和资金管理人5年多了。我们丝毫不怀疑教育是打开通向交易精通的大门的第一把钥匙。我们已经在这个我们称为交易的游戏中有足够长的时间，所以我们知道每一个人必须要为成为胜利者的权利付出代价。一个人不支付哈佛的学费是不会得到哈佛的教育的。应该认识到你必须支付学费。作为一个交易者，可以用两种方式支付：情愿的和不情愿的。市场一定会留意这一点的。你将不得不决定采取哪种方式。我们认为你应该选择情愿的方式支付。以下就是为了获得教育你可以采取的几个步骤：
1．找到一个高质量的能为交易者提供培训的公司。它会在你的成长阶段使你不用去进行多年的试错，为你节省很多的金钱。我们所知道的几个较好的培训项目，包括我们自己的，列举如下：
a）
普利斯坦（pristine）－－交易教育中的劳斯莱斯。我们提供各种各样严格的培训项目，从只是让你湿湿脚1天和3天的训练到全部6个月的培训课。我们所提供的较长的培训被人称为普利斯坦辅导项目。我们的重点是训练认真的交易者怎样以市场为生。参加的人学习怎样运用与我们所用的相同的成熟的交易战术和技术每天从市场中获利。我们教授执行技巧、纳斯达克二级报价的正确解释、图表阅读和交易新闻。交易成功的一个关键因素－－正确的思考，也是一个重点。我们也教授不同风格的交易，例如为获得少的但是持续的每天的获利而进行的超短线交易，为了获得更多收益的在2到5天的时间框架内的波段交易，
和为了通过市场建立财富的中线交易。许多我们培训项目的毕业生转向了作为一个职业交易者的成功职业。这些人中也有提供培训和个人指导的，这也就是为什么普利斯坦被认为是不仅那些思成为成功的交易者的教育源泉，也是那些想扩大他们的成功的人的教育源泉。
b） 基石证券（Cornerstone
Securities，Inc）－－最早专门研究电子化交易的公司之一。如果你寻求在即日交易行业的专业化，你可以停在基石证券的门口。这个公司在全国有20多个办事处，为那些想要通过网路交易的人提供最好的全面的课程。我们尤其喜欢这个公司是因为它是几个在美国最顶尖的交易者的家。基石证券坚定地相信教育，并且它的大多数（如果不是全部）的培训师是普利斯坦培训项目的学生。
c） 交易者优势网Trader's Edge
Net（daytrading）…没有装饰、没有废话的交易之家。由畅销书《电子化即日交易者》的作者Marc Freidfertig
和George West所经营的交易者优势网（Trader's Edge
Net）为那些想要学会像专业人士一样交易的人提供了为期一周的讲座。课程主要集中在基本的纳斯达克二级报价的解释，对《观察者》（the
Watcher）…一个基于DOS的提供极其迅速的纳斯达克执行的非常复杂的交易平台…要求苛刻的软件培训。尽管在交易者优势网只有一个知名的教师接受了普利斯坦的正规培训，我们喜欢这样的一个事实，就是百老汇交易，LLC，他们的姊妹公司是一些非常活跃的和赚钱的交易者的家。
2。读一些真正有价值的交易书。有大量的涉及交易和市场参与主题的书。并且这个数量还在以几何级数增长。不幸的是，这些书中的大多数在基本的事实和模糊的学术理论之外几乎没有提供其他的东西。最好的书是那些能帮助交易者正确思考的书。战术和技术也很重要，许多书甚至没有很好地涉及游戏的这一部分。但是少数几本既提供了思想因素又提供了战术因素的书就像真金一样。我们列出了10本经过证明对大多数成长中的交易者有帮助的书。尽管不是所有的这些书都拥有刚才所说的两种重要因素，它们还是值得仔细研读。标有星号的是有这两种因素的，因为他们对我们思考和交易的方式产生了巨大的影响。
推荐的读物清单
1．《我怎样在股票市场赚了两百万》（How I Made 2 Million in the Stock Market），作者Nicholas（* * *
*）；
2．《交易为生》（Trading for a Living），作者Dr。 Alexander Elder； John Wiley 出版（1993）
3．《日本蜡烛图技术》（Japanese Candlestick Charting Techniques），作者Steve Nison； Prentice
Hall 出版（1991年5月）
4．《怎样在股票市场赚钱》（How to Make Money in Stocks），作者William J。O' Neill McGraw…Hill
出版（1994年9月）
5．《自律的交易者》（The Disciplined Trader），作者Mark Douglas，Prentice Hall 出版（1990年6月）
6．《胜利者拿走全部》（Winner Take All），作者 William Gallacher，Irwin出版（1997年3月）
7．《股票作手回忆录》（Reminiscences of a Stack Operator），作者 Edwin Lefever； Market Place
Books 出版
8．《电子化的即日交易者》（The Electronic Day Trader），作者 Marc Freidfertig 和George
West，NcGrawHill出版（1998年）
9．《怎样开始电子化的即日交易》（How to Get Started in Electronic Day Trading），作者David Nassar；
McGrawHill出版（1998年11月）
10．《在线即日交易者的策略》（Strategies for the On…line Day Trader），作者 Femando
Gonzalez和William Rhee； McGraw…Hi11出版（1999年7月）
法则4：保护你自己最有价值的东西
作为一个活跃的交易者；你将被迫去面对这些情况无数的经纪商降低评级、负面的收益报告或者负面的经济新闻对整个市场和你的开放的股票头寸进行破坏。尽管损失对每一个市场参与者来说是一个永恒的不可避免的现实，但毕竟不是让人高兴的事，尤其是当损失由超出我们控制的事情所引起的时候。因为不确定性因素永远不能从金融市场中完全消除，因此，有必要设置保护性的卖出策略。我们把这种卖出策略称之为普利斯坦保险单。正如我们许多的订阅者知道的那样，这是一个我们水远在强调，几乎过分强调的主题。但是谨慎要求我们必须尽一切努力去保护我们所拥有的最珍贵的东西：我们的初始资本。一旦本金丧失了，我的朋友；你可以在我们身上叉上叉子，因为我们已经不中用了，被煮熟了；结束了。得到要点了吗？掌握这一点很重要。我们相信每一笔职业的交易都应该有一个精确买点和两个卖点。一个卖点向上，给出获利的参考点。然而，因为我们活在真实的世界里；我们必须也有一个卖点处理交易变坏的可能性。因为人类的本性是乐观的，经常太过天真，“保护性卖出”通常得到交易者最少的注意。不用说，这就是为什么大多数的获利远远少于损失。作为普利斯坦交易者，至少在这一方面，我们不能承担作为一个人的后果。钱包无法承担这种后果。因此，确保每一次交易时脑子里有三个价格。买人价、获利价和保护性止损的价格，更为人所知的说法是普利斯坦保险单。永远记住保护性价格，你的止损价是所有价格中最重要的，至少在你交易的开始阶段。这个价格代表了你很明智的为市场划出的一条线。它为你提供了一个预先的提醒：如果错了的话，你的最大成本将是多少？最重要的是它是一个保护，在遇到一个失去控制的崩溃的股票时的保护，这种情况是唯一能令你离开这个奇妙的我们称之为交易的游戏的东西。设置一个止损策略可能使你损失的次数增加，但是这些损失总的来说都是可以忽略不计的，从长期看是无关紧要的。记住我们的话。我们曾经损失得大；也曾经损失得小，损失得小要好得多。不惜一切代价保护你的本金吧。
以下我们概述一下对波段交易－－涉及2到10天的持有期，和日内交易涉及几分钟到几个时如何设立我们的普利斯坦保险单的基本说明：
波 段 交 易
1。首先，我们基于三种买入方法的一种开始每一笔波段交易。特定的买入价格通常是基于日价格图。我们在第十四章会非常详细地谈到这三种买入方法。
2。一旦我们买入股票。我们在当日的最低价和前一日的最低价之中更低的一个价位之下1/16到1/8处，建立一个保护性的卖出。例如，我们在20美元买入WXYZ，当日的最低价（买入日的最低价）是19。25美元，前一日的最低价是18。5美元，因为前一日的最低价低于当日的最低价，我们的保护性止损将设在18
7/16或者18 2/16美元。
3。初始的保护性卖出价格在两天内保持不变，买入日计为第一天。在2天之后，我们经常做一些向上的调整以保护我们的某些利润。关于止损调整的更详细的说明在第十六章给出。
日 内 交 易
1。首先，我们使用日内买入方法的一种买入，买入的价格通常基于5分钟或者15分钟的价格图。我们将在第十七章详细谈到日内买入方法：
2。一旦我们买入股票，我们在低于当前的5分钟或者15分钟线的最低价1/16处设立止损。如果我们的买入是基于5分钟图，我们的止损直接置于当前的5分钟线（买入线）之下。如果我们的买入是基于15分钟图，我们的止损直接置于当前的15分钟线（买入线）之下。怎样使用5分钟和15分钟图买入股票的详细说明将在第十七章中讨论；保护本金的资金管理技术在第十五章讨论。
法则5：保持简单化
在极大的程度上我们相信，不顾一切追求“圣杯”的交易者，没有必要掌握任何使人想起“超级复杂”这个词的东西。对数、神经机理和令人迷惑的数学交易公式只是表明我们已经离开基本东西有多远的几个例子而已。基本的东西如主要的趋势线、价格支撑位和阻力位、成交量的增加和减少、主要的移动平均线核心的图表形态等等。尤其是西方式的思维总是认为如果不复杂，就不管用。我们观点接近这种错误观念的完全对立面，由简单的方法产生的头脑的清醒和行动的确定性是难以形容的。所有我们的学生都站在基本知识的基础上，通过不断的造访它们学习它们的价值。今天就决心做一个基本知识的大师吧，你将会很快了解简单是清楚之母。
如果你对以下的任何问题回答是“是”，你的交易方法就太复杂了：
1。你的交易战术和技术是否会使一个聪明的12岁的孩子糊涂？
2。你的方法要求数学计算吗？
3。你交易的时候需要计算器吗？
4。你的交易是否需要3个以上的软件？
5。把你的交易策略写在纸上是否会花超过5分钟的时间？
这些仅仅是几个指向过分复杂化的问题。确保简单化吧。
法则6：从自己的损失中学习通向精通市场的道路是一个充满了无数危险的道路。一个有抱负的交易者必须经受的危险、损失、磨难和艰辛足以令敢于踏上这条道路的大多数人气喘吁吁，精神崩溃。很遗憾，这么多人很快就认为一个掌握了技巧，能够无比精明地驾驭市场的人，完全是因为他的某些内在的品质和天生的禀赋而偶然造就的。这远非真相。痛苦、损失、挫折、困惑、怀疑和矛盾，这些只不过是提供了到达理想的伟大高度而必须受的教育的几种情形和环境而